Ο Όμιλος Εταιριών EPSILON NET, υλοποιώντας με συνέπεια τον επιχειρηματικό του σχεδιασμό για το 2023-2025, σημείωσε και το 1ο εξάμηνο του 2023 ισχυρή αύξηση στο σύνολο των οικονομικών μεγεθών του, αποδεικνύοντάς την ηγετική του θέση στον τομέα του Business Software στην ελληνική αγορά. Τα οικονομικά αποτελέσματα, επιβεβαιώνουν και στην τρέχουσα περίοδο τις στρατηγικές επιλογές του Ομίλου για:
- επικέντρωση στο στόχο των υψηλών ποσοστών οργανικής ανάπτυξης και την περαιτέρω αξιοποίηση του υφιστάμενου πελατολογίου
- συνεχή εξέλιξητου χαρτοφυλακίου προϊόντων, εξειδικευμένων για κάθε τομέα της οικονομικής δραστηριότητας με στόχο την παροχή «all in one solution»
- υλοποίηση ενός δυναμικού σχεδίου στοχευμένων εξαγορών, με στόχο την περαιτέρω ενίσχυση της πελατειακής βάσης & τη διείσδυση σε κάθετες αγορές
1. ΒΑΣΙΚΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΜΕΓΕΘΗ ΠΕΡΙΟΔΟΥ
Τα βασικότερα οικονομικά μεγέθη του Ομίλου EPSILON NET για το 1ο Εξάμηνο του 2023 έχουν ως εξής:
Βασικά οικονομικά στοιχεία περιόδου 01/01/2023 – 30/06/2023
μετά την εφαρμογή της λογιστικής αποτύπωσης με βάση τη μέθοδο της «εύλογης αξίας»
για τα Stock Option του IFRS 2
|
ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ
ΟΜΙΛΟΥ (χιλ. €)
|
01/01/2023-30/06/2023
|
01/01/2022-30/06/2022
|
Μεταβολή
|
|
Κύκλος Εργασιών
|
41.619,88
|
30.751,93
|
35,34%
|
|
Καθαρά Κέρδη προ Φόρων
|
11.153,64*
|
4.620,00*
|
141,42%
|
* τα συγκεκριμένα μεγέθη έχουν προσδιοριστεί με βάση την λογιστική αποτύπωση που προκύπτει μετά την εφαρμογή της μεθόδου της «εύλογης αξίας» για τα Stock Option του IFRS 2
Tα αντίστοιχα οικονομικά μεγέθη του Ομίλου (τα οποία παρουσιάζονται για σκοπούς πληροφόρησης) χωρίς την εφαρμογή της μεθόδου της «εύλογης αξίας» του IFRS 2 και αφορούν τη λογιστική απεικόνιση των δικαιωμάτων προαίρεσης αγοράς μετοχών, διαμορφώνονται ως εξής:
Βασικά οικονομικά στοιχεία περιόδου 01/01/2023 – 30/06/2023
χωρίς την εφαρμογή της λογιστικής αποτύπωσης με βάση τη μέθοδο της «εύλογης αξίας»
για τα Stock Option του IFRS 2
|
ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ
ΟΜΙΛΟΥ (χιλ. €)
|
01/01/2023-30/06/2023
|
01/01/2022-30/06/2022
|
Μεταβολή
|
|
Κύκλος Εργασιών
|
41.619,88
|
30.751,93
|
35,34%
|
|
Καθαρά Κέρδη προ Φόρων
|
12.475,92
|
8.593,09
|
45,19%
|
EBITDA / Adjusted EBITDA
| ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΟΜΙΛΟΥ (χιλ. €) |
01/01/2023-30/06/2023
|
01/01/2022-30/06/2022
|
Μεταβολή
|
|
Κύκλος Εργασιών
|
41.619,88
|
30.751,93
|
35,34%
|
|
Λοιπά Έσοδα Εκμετάλλευσης
|
565,35
|
715,08
|
|
|
Συνολικά έξοδα προ τόκων φόρων και αποσβέσεων
|
(29.341,63)
|
(24.697,32)
|
|
|
EBITDA
|
12.843,61
|
6.769,69
|
89,72%
|
|
Πλέον Λογιστική Αποτύπωση Δικαιωμάτων Προαίρεσης
|
1.322,28
|
3.973,09
|
|
|
Adjusted EBITDA
|
14.165,89
|
10.742,78
|
31,86%
|
Συνοπτική κατάσταση Οικονομικής Θέσης
|
ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΟΜΙΛΟΥ
(χιλ. €)
|
01/01/2023-30/06/202 3
|
01/01/2022-30/06/2022
|
|
Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα
|
32.168,36
|
23.856,93
|
|
Μακροπρόθεσμος Δανεισμός
|
11.843,37
|
7.425,74
|
|
Μακροπρόθεσμες Υποχρεώσεις Χρηματοδοτικής Μίσθωσης
|
3.030,76
|
2.991,21
|
|
Μακροπρόθεσμος δανεισμός πληρωτέος στην επόμενη χρήση
|
2.189,05
|
10.630,56
|
|
Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις Χρηματοδοτικής Μίσθωσης
|
809,62
|
709,41
|
|
Ταμειακές Ροές απόΛειτ. Δραστηριότητες
|
13.590,01
|
7.692,90
|
|
Καθαρός Δανεισμός
|
(14.295,56)
|
(2.100,02)
|
|
Ίδια Κεφάλαια
|
68.827,22
|
49.674,16
|
|
Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια
|
54.531,66
|
47.574,14
|
|
Συντελεστής Μόχλευσης
|
(26,22%)
|
(4,41%)
|
Το EBITDA margin που διαμορφώνεται στο 30,86% (Adjusted EBITDA margin σε 34,04% ) καθώς και το σημαντικό ποσοστό αύξησης στα σύνολο των οικονομικών μεγεθών του Ομίλου, προήλθαν τόσο από τον ισχυρό ρυθμό οργανικής ανάπτυξης (+ 77%) όσο και από τησυμβολή τωνστοχευμένωνεξαγορών που υλοποίησε ο Όμιλοςκαι απεικονίζουν τη δυναμική του Ομίλου καθώς και τις έντονα αναπτυξιακές προοπτικές των επομένων ετών.
Αξίζει να σημειωθεί ότι παρά τις σημαντικές εξαγορές που ολοκληρώθηκαν κατά την διάρκεια του Α’ Εξαμήνου συνολικής αξίας περίπου 4 εκ. ευρώ (NETERA Ο.Ε, DIGINET Ε.Π.Ε, ΟΡΟΣΗΜΟ Α.Ε) η ρευστότητα της εταιρίας διατηρείται σε υψηλό επίπεδο (Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα 32,2 εκατ. ευρώ, αρνητικός καθαρός δανεισμός 14,3 εκατ. ευρώ) . Επιπλέον επισημαίνεται ότι στα ανωτέρω Ταμειακά Διαθέσιμα δεν συμπεριλαμβάνεται ποσό 2,7 εκατ. ευρώ που έχει επενδυθεί σε τίτλους σταθερής απόδοσης. Τα υψηλά χρηματικά διαθέσιμα διασφαλίζουν την απρόσκοπτη εκτέλεση των επόμενων στρατηγικών κινήσεων επέκτασης ενώ το συγκεκριμένο εξάμηνο οικαθαρές Ταμειακές Ροές από Λειτουργικές Δραστηριότητες ανήλθαν σε 13,6 εκατ.ευρώ. Παράλληλα, κατά το πρώτοεξάμηνο του 2023ενισχύθηκαν περαιτέρω τα Ίδια Κεφάλαια του Ομίλου και ανήλθαν σε 68,8 εκατ. ευρώ.
2. ΕΦΑΡΜΟΓΗ ΤΗΣ ΜΕΘΟΔΟΥ ΤΗΣ «ΕΥΛΟΓΗΣ ΑΞΙΑΣ» ΓΙΑ ΤΑ STOCK OPTION ΤΟΥ IFRS 2
Ο Όμιλος προχώρησε σε αναπροσαρμογή με βάση τις οδηγίες του IFRS 2 για το πρόγραμμα διάθεσης μετοχών (StockOption) και υπολόγισε αναδρομικά την αποτίμηση της εύλογης αξίας των δικαιωμάτων προαίρεσης. Το πρόγραμμα θεσπίστηκε για τους εργαζόμενους και τα στελέχη του με βάση την απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης της 30/06/2021 όπως αυτή εξειδικεύτηκε με την απόφαση ΔΣ της 23/03/2022 και στην συνέχεια πραγματοποιήθηκε πλήρης και αναλυτική ενημέρωση του επενδυτικού κοινού. Το πρόγραμμα αφορά 559 εργαζομένους και στελέχη, στα οποία δεν συμπεριλαμβάνεται ο Διευθύνων Σύμβουλος & βασικός μέτοχος της εταιρίας.
Για σκοπούς αναλυτικής πληροφόρησης τα αντίστοιχα μεγέθη με και χωρίς την εφαρμογή του μεθόδου της εύλογης αξίας των Stock Option του IFRS 2 και η επίδραση της λογιστικής αποτύπωσης των δικαιωμάτων προαίρεσης, είναι τα παρακάτω (λεπτομερής παρουσίαση της εφαρμογής της μεθόδου περιλαμβάνεται στην ΣΗΜΕΙΩΣΗ 15 των Οικονομικών Καταστάσεων του Α’ Εξαμήνου του 2023):
Βασικά οικονομικά στοιχεία περιόδου 01/01/2023 – 30/06/2023
μετά την εφαρμογή της λογιστικής αποτύπωσης με βάση την μέθοδο της «εύλογης αξίας»
για τα Stock Option του IFRS 2
| ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΟΜΙΛΟΥ (χιλ. €) |
01/01/2023-30/06/2023
|
01/01/2022-30/06/2022
|
Μεταβολή
|
|
Ίδια κεφάλαια
|
68.827,22
|
49.674,16
|
38,56%
|
|
Λειτουργικές Ταμειακές Ροές
|
13.590,01
|
7.692,90
|
76,66%
|
|
Ταμείο και Ταμειακά Διαθέσιμα
|
32.168,36
|
23.856,93
|
34,84%
|
|
Καθαρά Κέρδη προ Φόρων
|
11.153,64
|
4.620,00
|
141,42%
|
|
Κέρδη προ τόκων, φόρων και αποσβέσεων (EBITDA)
|
12.843,61
|
6.769,69
|
89,72%
|
Βασικά οικονομικά στοιχεία περιόδου 01/01/2023 – 30/06/2023
χωρίς την εφαρμογή της λογιστικής αποτύπωσης με βάση την μέθοδο της «εύλογης αξίας»
για τα Stock Option του IFRS 2
|
ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ
ΟΜΙΛΟΥ (χιλ. €)
|
01/01/2023-30/06/2023
|
01/01/2022-30/06/2022
|
Μεταβολή
|
|
Ίδια κεφάλαια
|
68.827,22
|
49.674,16
|
38,56%
|
|
Λειτουργικές Ταμειακές Ροές
|
13.590,01
|
7.692,90
|
76,66%
|
|
Ταμείο και Ταμειακά Διαθέσιμα
|
32.168,36
|
23.856,93
|
34,84%
|
|
Καθαρά Κέρδη προ Φόρων
|
12.475,92
|
8.593,09
|
45,19%
|
|
Adjusted EBITDA
|
14.165,89
|
10.742,78
|
31,86%
|
Περαιτέρω διευκρινίζεται ότι :
I. η εκτίμηση της επίπτωσης στα αντίστοιχα μεγέθη του Ομίλου για το Β’ Εξάμηνο του 2023 θα είναι €588χιλ . (συνολικά για το 2023 θα ανέλθει σε €1.910χιλ.) & για το Α’ Εξάμηνο του 2024 θα είναι €387χιλ.
II. για τις επόμενες διαχειριστικές χρήσεις μετά το 2024, δεν υπάρχει περαιτέρω επίπτωση από το συγκεκριμένο χειρισμό που προκύπτει από την εφαρμογή της μεθόδου της «εύλογης αξίας» για τα Stock Option του IFRS2.
III. όπως απεικονίζεται και στους ανωτέρω πίνακες, η απεικόνιση της αποτίμησης με την μέθοδο της «εύλογης αξίας» για τα Stock Option του IFRS 2:
- δεν μεταβάλλει τα Tαμειακά διαθέσιμα και Iσοδύναμα της Εταιρίας & του Ομίλου
- δεν επηρεάζει τις Λειτουργικές Ταμειακές Ροές (operating cash flow),
- δεν απομειώνει κανένα περιουσιακό στοιχείο της εταιρίας
- δεν αυξάνει στο παραμικρό τις υποχρεώσεις της
- δεν μειώνει καθόλου τα Ίδια Κεφάλαια του Ομίλου
- δεν αλλάζει την λειτουργική εικόνα και την πορεία της εταιρίας
Είναι προφανές, όπως επιβεβαιώνεται στην πράξη και από τα αποτελέσματα του Α’ Εξαμήνου του 2023, ότι δεν μεταβάλλονται στο ελάχιστο οι ανοδικές προοπτικές του Ομίλου.
3. ΕΞΑΓΟΡΕΣ & ΑΝΑΠΤΥΞΗ
Κατά το Α’ εξάμηνο του 2023 συνεχίστηκε με επιτυχία το πρόγραμμα των εξαγορών του Ομίλου με στόχο την διεύρυνση των παρεχόμενων προϊόντων και υπηρεσιών. Στο πλαίσιο αυτό η μητρική εταιρεία απέκτησε πλειοψηφική συμμετοχή στις εταιρίες:
- ΟΡΟΣΗΜΟ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ Α.Ε (υλοποίηση σύνθετων έργων πληροφορικής και εγκατάστασης ERP, CRM, Supply Chain Management με έμφαση στοντομέα της βιομηχανίας, των Logistics, των μεταφορώνστην Ελλάδα & στην Βαλκανική Αγορά)
- ΝΕΤΕΡΑ Ο.Ε. (ανάπτυξη και παροχή εξειδικευμένων web λύσεων πληροφορικής για επιχειρήσεις του ξενοδοχειακού τομέα μέσω της αξιοποίησης cloud τεχνολογιών)
- DIGINET Ε.Π.Ε., (ανάπτυξη, διανομή και τεχνική υποστήριξησύγχρονων φορολογικών και ταμειακών συστημάτων καιεξειδικευμένων προϊόντων και λύσεων τεχνολογίαςως Technology Distributor).
Επίσης αξίζει να σημειωθεί ότι την περίοδο Ιούλιος – Σεπτέμβριος της τρέχουσας χρήσης υλοποιήθηκαν με επιτυχία οι 3 παρακάτω επιχειρηματικές κινήσεις από την μητρική εταιρία του Ομίλου:
- εξαγοράστηκε το 60% των μετοχών της εταιρίας SCAN INFORMATION SYSTEMS (SCAN ΑΒΕΕ) που δραστηριοποιείται στον τομέα της παροχής συστημάτων τεχνολογίας και εξειδικευμένων επιχειρηματικών λύσεων ελέγχου πρόσβασης και παρακολούθησης του προσωπικού
- εξαγοράστηκαν από τους μετόχους μειοψηφίας της EPSILON HR A.E. συνολικά 8.750 μετοχές που αντιστοιχούσαν σε ποσοστό 35% του συνόλου των μετοχών και κατέχει πλέον το 100% της εταιρίας
- εξαγοράστηκε το μειοψηφικό ποσοστό 39,97% που κατείχε η εταιρεία SPACE HELLAS A.E. στην θυγατρική εταιρία του Ομίλου, Epsilon SingularLogic A.E. και κατέχει πλέον ποσοστό 99,97%
Οι εξαγορές των μειοψηφικών ποσοστών στην παρούσα χρονική περίοδο που βρίσκεται σε εξέλιξη ο ψηφιακός μετασχηματισμός των επιχειρήσεων και η αρχική φάση υλοποίησης της στρατηγικής συνεργασίας με την ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ αποτελούν εξαιρετικής σημασίας επιχειρηματικές κινήσεις αφού διασφαλίζουν τη συγκέντρωση της απόλυτης πλειοψηφίας σε δύο από τις βασικές θυγατρικές του Ομίλου, προσαυξάνοντας σημαντικά την αξία του Όμιλου.
4. ΥΛΟΠΟΙΗΣΗ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΟΥ ΣΧΕΔΙΑΣΜΟΥ – ΕΡΓΑΛΕΙΑ ΜΟΧΛΕΥΣΗΣ
Η σημαντική αύξηση των ενοποιημένων πωλήσεων κατά 35% στο Α’ Εξάμηνο του 2023, ήταν αποτέλεσμα του επιχειρηματικού σχεδιασμού που αναπτύσσει ο Όμιλος σε όλες τις αγορές που δραστηριοποιείται στην Ελλάδα και σταδιακά στο εξωτερικό. Η επέκταση των πωλήσεων για το 2023 και το 2024 αναμένεται να στηριχθεί:
- στην εξέλιξη του χαρτοφυλακίου προϊόντων και υπηρεσιών στους τομείς του Business Software, του eCommerce και του Fintech (σε συνεργασία με την ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ)
- στην ενίσχυση του ολοκληρωμένου οικοσυστήματος προστιθέμενης αξίας και την παροχή «all in one solution» για τους τελικούς πελάτες
- στην προώθηση του συστήματος της Ψηφιακής Κάρτας Εργασίας και της υποχρεωτικής διασύνδεσης με το πληροφοριακό σύστημαERGANI II
- στην υποχρεωτική διασύνδεση POS με τα συστήματα τιμολόγησης και την επέκταση της Ηλεκτρονικής Τιμολόγησης στους προμηθευτές του Δημοσίου
- στη συνεχή αύξηση του «τελικού εσόδου ανά πελάτη »
- στη σταδιακή ανάπτυξη των εργασιών στο εξωτερικό (Κύπρος & Ρουμανία)
Ο Όμιλος εκτιμά, ότι οι επενδύσεις των ελληνικών επιχειρήσεων στον τομέα του ψηφιακού μετασχηματισμού, αναμένεται να ενταθούν και λόγω της παροχής κινήτρων μέσω των χρηματοδοτικών προγραμμάτων του ΤΑΜΕΙΟΥ ΑΝΑΚΑΜΨΗΣ και του νέου ΕΣΠΑ 2021-2027. Πιο συγκεκριμένα, οι ομάδες πωλήσεων του Ομίλου και οι επιχειρήσεις μέλη του Δικτύου αναμένεται:
- να συμβάλουν στην αξιοποίηση των 3 Δράσεων του ΨΗΦΙΑΚΟΥ ΜΕΤΑΣΧΗΜΑΤΙΣΜΟΥ του νέου ΕΣΠΑ (που ξεκίνησαν να δέχονται αιτήσεις από τις 15/02/2023 με νέες ενισχύσεις ύψους 300 εκ. ευρώ)
- να αξιοποιήσουν περαιτέρω τις ενισχύσεις (μέσω voucher) του αναμενομένου Β’ κύκλου προγράμματος ΨΗΦΙΑΚΑ ΕΡΓΑΛΕΙΑ του Ταμείου Ανάκαμψης (ύψους 40-50 εκ. ευρώ)
- να μοχλεύσουν τις ενισχύσεις (μέσω voucher) του προγράμματος ΨΗΦΙΑΚΕΣ ΕΝΙΣΧΥΣΕΙΣ του Ταμείου Ανάκαμψης (για τον εκσυγχρονισμό των συστημάτων λιανικής τιμολόγησης, διασύνδεσης με EFT/POS και τιμολόγησης επί αυτοκινήτου με συνολικές ενισχύσεις (ύψους 160 εκ. ευρώ)
- να αξιοποιήσουν τα ειδικά χρηματοδοτικά εργαλεία του τραπεζικού τομέα και κυρίως τα εργαλεία της Ελληνικής Αναπτυξιακής Τράπεζας
Η Διοίκηση του Ομίλου εκτιμά, με βάση τα θετικά αποτελέσματα του Α’ Εξαμήνου του 2023, τα αναμενόμενα οφέλη από τη στρατηγική συνεργασία με την ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ και το δυναμικό πρόγραμμα εξαγορών, ότι η συνεπής υλοποίηση του επιχειρηματικού σχεδιασμού για την περίοδο 2023-2025 θα δώσει στον Όμιλο τη δυνατότητα για περαιτέρω ανάπτυξη στην Ελλάδα και στο εξωτερικό. Με υπευθυνότητα και σκληρή προσπάθεια, διαμορφώνουμε καθημερινά τις προϋποθέσεις για την απρόσκοπτη επίτευξη των στόχων μας.
Ο κ. Ιωάννης Μίχος, Πρόεδρος & Διευθύνων Σύμβουλος της EPSILON NET, σχολιάζοντας τα αποτελέσματα, προέβη στην ακόλουθη δήλωση: «Είμαι ιδιαίτερα ικανοποιημένος για τα ισχυρά αποτελέσματα του Ά Εξαμήνου, όπου πετύχαμε ισχυρή αύξηση τόσο των πωλήσεων μας όσο και του περιθωρίου (margin) EBITDA. Μετά και τη στρατηγική συνεργασία με την ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ, το 2023 αποτελεί καθοριστική χρονιά θεμελίωσης του νέου κύκλου εξέλιξης και των επόμενων στρατηγικών βημάτων του Ομίλου. Με ένα σημαντικό πλάνο επενδύσεων σε εξέλιξη και μετά από μια αλματώδη πορεία ανάπτυξης την τελευταία τριετία, με πάνω από 20 εξαγορές, αξίας πάνω από 35 εκ. Ευρώ που χρηματοδοτήθηκαν αποκλειστικά μέσα από την κερδοφορία μας, είμαστε έτοιμοι να αναλάβουμε τις κατάλληλες πρωτοβουλίες για να ενισχύσουμε το επίπεδο οργάνωσης και λειτουργίας του Ομίλου μας, οι οποίες θα αναβαθμίσουν συνολικά την αποτελεσματικότητά μας και θα μας βοηθήσουν να επικεντρωθούμε στην υλοποίηση του επιχειρηματικού μας σχεδίου με τελικό στόχο το 2025,οι συνολικές πωλήσεις του Ομίλου να διπλασιαστούν έναντι των πωλήσεων του 2022 & να ανέλθουν στα 150 εκατ. Ευρώ, επιτυγχάνοντας παράλληλα υψηλή κερδοφορία, με το περιθώριο (margin) EBITDA να κινείται άνω του 30%. Στρατηγικός στόχος της διοίκησης, παραμένει η συνεχής παραγωγή αξίας για τους μετόχους, τους συνεργάτες και το προσωπικό μας ως ο μεγαλύτερος Όμιλος Επιχειρησιακού Λογισμικού & Λύσεων Τεχνολογίας στην Ελλάδα.»
